中小企业融资困难的法律原因及解决途径

一、外部环境因素

1、政府因素

我国政府长期以来对中小企业的扶持力度不够，主要关注国有企业。这导致中小企业在融资方面面临较大困难，政府对大型企业的支持政策使得它们更容易获得资金，而中小企业则需要付出更大的成本才能获得贷款。

2、金融机构因素

(1)银行金融机构的运作机制限制了中小企业的融资。金融危机后，各国政府采取了谨慎性原则来避免更深层次的危害，导致中小企业贷款受到伤害。我国金融机构内部整顿导致银行收缩信贷规模，尤其是对中小企业的贷款更加谨慎。

(2)缺乏适应中小企业的金融机构。在国有商业银行中，中小企业的规模歧视依然存在，大银行不愿向中小企业投放资金。城市商业银行、信用社和地方性商业银行等成为支持中小企业发展的主导行，但它们的资金实力无法完全满足中小企业的需求，限制了当地中小企业的发展。

3、信用担保体系因素

我国中小企业信用担保体系不完善，提供贷款担保的机构少，担保基金的种类和数量不能满足需求。民营担保机构受到所有制歧视，只能独自承担担保贷款风险，无法与协作银行共同承担风险。由于风险分散和损失分担机制尚未形成，担保资金的放大功能和担保机构的信用能力受到较大限制。

4、直接融资因素

中小企业的直接外源融资主要通过发行股票和债券来实现。然而，上市门槛过高使得大多数中小企业无法通过股权融资获得资金。虽然创业板的推出相对缓解了融资问题，但其在我国仍处于初级阶段。此外，我国企业债券市场发展滞后，中小企业往往无法达到债券发行的要求，几乎不可能通过债券融资。

5、法律体系因素

我国中小企业缺乏有效的法律保护，尽管《公司法》、《合伙企业法》等法律对中小企业有一定规范，但对中小企业的贷款、担保、上市等融资方面的保护甚少。虽然《中小企业促进法》在我国经济法制史上具有重要意义，但仍存在局限性，中小企业的法律保障体系有待完善。

二、中小企业自身因素

1、中小企业素质较低，信用状况较差

我国中小企业普遍素质较低，技术创新能力弱，缺乏竞争力，市场风险高，这使得金融机构不愿向其提供贷款。中小企业大多为私营企业或合伙企业，管理水平落后，经营风险大，信用观念差，财务制度不健全，信息不透明，使得金融机构难以评估中小企业的贷款风险，增加了放贷风险。

2、中小企业缺乏担保物

无论是什么企业要求贷款或担保，都需要提供担保物来提供保证。中小企业仅有的抵押品是其有限且价值低廉的土地、房产和机器设备，规模限制了这些抵押品的价值。

中小企业融资方式

1、综合授信

银行对经营状况好、信用可靠的企业授予一定时期内一定金额的信贷额度，企业在有效期和额度范围内可以循环使用。

2、信用担保贷款

当企业无法提供银行所要求的抵押、质押或第三方信用保证人等担保措施时，担保公司可以解决这些问题。

3、买方贷款

如果企业的产品有可靠的销路，但自身资本金不足、财务管理基础较差，无法提供担保物或寻求第三方担保，银行可以根据销售合同向其产品的购买方提供贷款支持。

4、异地联合协作贷款

对于销路广泛的中小企业，或为大企业提供配套零部件的企业，或企业集团的松散型子公司，可以寻求一家主办银行牵头，对集团公司统一提供贷款，再由集团公司向协作企业提供必要的资金，当地银行配合进行合同监督。