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公司债券暂停上市的原因包括哪些

时间:2024-03-23 浏览:28次 来源:由手心律师网整理
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公司发行债券的时候,需要符合一定的条件,如果不符合条件而发行债券的,对投资者可能造成严重的影响,如果公司在发行债券的过程中,出现暂停上市,那么公司债券暂停上市的原因包括哪些?下面由手心律师网小编为读者进行相关知识的解答。

公司债券暂停上市的原因及标准

根据《证券法》相关规定,《公司债上市规则》第6.3条规定了公司债券暂停上市的标准,包括:

1. 发行人有重大违法行为

如果发行人存在重大违法行为,公司债券可能会被暂停上市。

2. 发行人情况发生重大变化不符合债券上市条件

如果发行人的情况发生重大变化,导致不符合债券上市条件,公司债券可能会被暂停上市。

3. 发行债券募集的资金不按照核准或批准的用途使用或未按规定程序变更资金用途

如果发行债券募集的资金不按照核准或批准的用途使用,或者未按规定程序变更资金用途,公司债券可能会被暂停上市。

4. 未按照债券募集办法履行义务

如果发行人未按照债券募集办法履行义务,公司债券可能会被暂停上市。

5. 发行人最近两年连续亏损

如果发行人最近两年连续亏损,公司债券可能会被暂停上市。

公司债券暂停上市后的交易情况

公司债券上市交易后,如果发行人出现暂停上市情形之一,交易所会对债券停牌,并在十五个交易日内决定是否暂停其上市交易。如果债券被暂停上市,发行人需要及时披露《债券暂停上市公告》,债券在公告披露之日的次一交易日起恢复交易,继续交易三十个交易日后再次暂停上市。此后,债券将无法在竞价系统和协议平台进行交易。

在债券暂停上市期间,债券利息和本金兑付工作仍需按照原募集说明书等相关公告约定的时间和方式进行,债券相关当事人仍需履行债券相关职责和义务。

公司债券恢复上市的条件

根据《公司债上市规则》第6.4条规定,债券暂停上市后,如果第6.3条所列情形消除,发行人可以向交易所提出恢复上市的申请。交易所会在收到申请后十五个交易日内决定是否恢复该债券上市交易。

对于因最近两年连续亏损而导致债券被暂停上市的发行人,如果暂停上市后首个经审计年度报告显示盈利,发行人可以在暂停上市后首个经审计年度报告披露之日起五个交易日内向交易所提出恢复债券上市的书面申请。对于因其他情形导致债券被暂停上市的发行人,在交易所规定的期限内消除该情形后,可以在消除情形后五个交易日内提出恢复上市的书面申请。

暂停上市债券的转让

根据《关于为暂停上市公司债券提供转让服务的通知》,债券暂停上市后,发行人可以申请交易所为该债券提供转让服务。发行人需要提交转让服务申请书、上市推荐人对发行人及其暂停上市债券的说明、债券受托管理人(如有)对发行人申请提供转让服务的意见、债券信用跟踪评级报告以及其他交易所要求的文件。

交易所在收到发行人提交的完整申请材料后,会在七个交易日内决定是否为其暂停上市债券提供转让服务。如果发行人存在严重不良诚信记录、重大违法违规行为或其他交易所认定的情况,交易所将不提供转让服务。

如果交易所同意提供转让服务,发行人需要与交易所签订转让服务协议,并在交易所开始提供转让服务的前一交易日进行公告。公告内容应包括债券的种类、名称、证券代码以及提供转让服务的起始日、转让的具体方式、投资者的咨询方式以及交易所要求的其他内容。

如果交易所不同意提供转让服务,发行人需要在收到交易所决定的次一交易日公告相关决定内容。

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