截至2001年12月31日，中国沪深两市的上市公司证券总数达1123种，上市公司家数达1160家，筹资总额达7726.84亿元。开户投资者已突破6650万户，总市值达43522.20亿元（约5250亿美元），流通市值为14463.17亿元，日均成交金额99.02亿元。1998-2001年换手率（以上海证券交易所为例）分别为297.04%、361.91%、375.15%、360.71%。总市值分别为19505.65亿元、26610.92亿元、48090.94亿元、43522.2亿元，占GDP比例分别为24.52%、31.99%、54.07%、45.73%。中国股市的换手率是其他国家股市的数倍，短线资金进出频繁，这也反映出中国对风险管理工具的需求。股票现货市场的规模反映了维持股票期权交易所需的人力资源和资本投资的最低规模。证券市值占GDP的增长趋势可以衡量资产转换为证券程度的消长，以及储蓄转化为投资和吸引外资入市的可能性。根据上述DLR大于1的标准，目前中国已具备设立股票期权市场的条件。
由于美国股票期权市场出现最早、运作最成熟，因此以美国股票期权市场为例来分析股票期权市场的运行、风险及监管制度对中国推行股票期权交易具有借鉴意义。股票期权市场的风险主要包括利率风险、汇率风险、股票指数变动风险和信用风险。股票期权市场的风险控制主要包括政府的直接控制、行业协会的控制和交易所的控制。与此相适应，股票期权市场的监管体制一般分为政府监管、行业协会的自我监管和交易所的监管。
利用股票指数期权和股票指数期货进行套期保值的策略。通过具体例子解释了如何利用看涨股票指数期权进行套期保值，以及股票指数期货在风险管理中的作用。文章指出，股票指数期权可以锁定价格变动的风险并获取有利收益，而股票指数期货主要锁定风险但可能放弃获利机会。这
企业激励约束机制的问题，分析了制度设计本身和实施环境对激励机制的影响，特别关注了股票期权制在转轨经济中的适用性。文章还指出国有上市公司质量低下的原因并非只是激励不足，而是与经理的特权有关。国有上市公司经理正分享两种体制的好处，却没有承担成本，导致公司
克·修斯的期权定价模型在股票指数期权定价中的应用。文章介绍了欧式看涨和看跌股票指数期权的定价公式，并使用具体示例解释了如何根据给定条件计算期权定价。通过该模型，投资者可以计算出股票指数期权的合理定价，为投资决策提供参考依据。
原始股上市后的交易方式。原始股上市后被称为限售股，需等待一年后才能交易。交易途径包括：一是通过股份有限公司设立时的发行方式，包括发起设立和募集设立；二是通过证券交易场所内的股份转让方式。发起人的股份三年内不得转让，而其他股份需遵守证券交易规则进行转让
