为了真实反映企业通过权益交换以取得和消耗员工服务这一经济交易，同时与国际会计准则接轨，美国财务会计准则委员会于2004年12月修订并颁布了《财务会计准则公告第123号——股份支付》。该公告要求美国上市公司在财务报表上确认通过权益交换取得和消耗的员工服务成本，并规定员工服务成本应以授予日股票期权的公允价值计量。在等待期内的每个资产负债表日，应以对可行权股票期权数量的最佳估计为基础，按照股票期权授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用。如果授予日之后该股票期权的公允价值发生变化，员工服务成本应在剩余等待期进行调整。
举例来说，一个美国上市公司于2006年1月1日授予该公司员工1000000股票期权，等待期为3年，行权价为8美元。该公司聘请专业评估公司对该股票期权的公允价值进行评估。专业评估公司采用**克——斯科尔斯模型或其他公认的定价模型，测算出该授予日股票期权的公允价值为18000000美元。
假设一个比较理想化的情况：2006年、2007年和2008年预期并且实际上该公司无员工离职;所有员工都在2008年12月31日行权并在当天支付了行权价;该股票期权公允价值无变化。那么，该期权的公允价值可在2006年、2007年和2008年平均分配，即每年记录6000000美元。假设该公司股票面值为1美元。因此，相应的会计处理为(下述会计分录暂不考虑所得税的影响，账户单位为美元)：
1.授予日不作账务处理。
利用股票指数期权和股票指数期货进行套期保值的策略。通过具体例子解释了如何利用看涨股票指数期权进行套期保值，以及股票指数期货在风险管理中的作用。文章指出，股票指数期权可以锁定价格变动的风险并获取有利收益，而股票指数期货主要锁定风险但可能放弃获利机会。这
股票看涨期权和股票看跌期权的定义、合约细节、执行期权和损失承担等方面。股票看涨期权允许买方在合约期内按协定价格购买股票，赚取利润；而股票看跌期权允许买方在股票价格下跌时获利。但两种期权都有损失风险，买方需承担损失。通过期权交易，可以以较小的代价获取极
克·修斯的期权定价模型在股票指数期权定价中的应用。文章介绍了欧式看涨和看跌股票指数期权的定价公式，并使用具体示例解释了如何根据给定条件计算期权定价。通过该模型，投资者可以计算出股票指数期权的合理定价，为投资决策提供参考依据。
原始股上市后的交易方式。原始股上市后被称为限售股，需等待一年后才能交易。交易途径包括：一是通过股份有限公司设立时的发行方式，包括发起设立和募集设立；二是通过证券交易场所内的股份转让方式。发起人的股份三年内不得转让，而其他股份需遵守证券交易规则进行转让
